Особенности применения банковского, коммерческого и товарного кредитов в Российской практике
Статьи о банковском деле и кредитовании / Банковский, комерческий, товарный кредит: общее и особенное / Особенности применения банковского, коммерческого и товарного кредитов в Российской практике
Страница 3

Иногда вместо открытого счета применяют простой вексель. Покупатель выписывает вексель, который служит подтверждением задолженности продавцу. Вексель должен быть оплачен к определенной дате. Так поступают, когда продавец желает официально оформить задолженность, например, если срок платежа по открытому счету истекает, продавец может потребовать от покупателя предоставления векселя.

Акцептованные товарные накладные

— это еще один способ формально зафиксировать задолженность покупателя. Продавец выписывает на имя покупателя переводной вексель-тратту, который является указанием произвести оплату в определенный момент. Продавец не отгружает товары до тех пор, пока покупатель не акцептует тратту. Если мы имеем дело с векселем на предъявителя, покупатель обязан произвести оплату после получения товарных документов. При таком виде оплаты коммерческий кредит не предоставляется.

Акцептуя вексель, покупатель указывает банк, в котором вексель будет оплачен при наступлении срока платежа. После акцепта вексель становится акцептованной товарной накладной и в зависимости от кредитоспособности покупателя может обращаться на рынке ценных бумаг. Если товарная накладная ликвидна, то продавец может продать ее на рынке со скидкой и, таким образом, получить деньги за товар немедленно. По истечении срока платежа владелец накладной представляет ее в банк, указанный для оплаты.

Коммерческий кредит — это источник средств, так как покупатель не обязан оплачивать товары до того, как они поставлены. Если фирма автоматически оплачивает свои векселя через определенное количество дней после выписки накладной, коммерческий кредит становится "встроенным" источником финансирования, интенсивность использования которого изменяется вместе с производственным циклом. По мере расширения производства, а соответственно и объема закупок, увеличивается объем кредиторской задолженности, что обеспечивает часть средств, необходимых для финансирования роста производства. По мере сокращения производства сумма задолженности также уменьшается. В данных условиях коммерческий кредит не является контролируемым источником финансирования. Его объем целиком зависит от плана закупок фирмы, который в свою очередь зависит от ее производственного цикла.

Платежи точно в срок

. Если скидка не предоставляется, то издержки использования кредита на протяжении "чистого периода" отсутствуют. Аналогично, если фирма использует скидку, то на протяжении периода скидки нет издержек пользования кредитом. Однако, если скидка предоставляется, но не используется, имеют место так называемые издержки упущенных возможностей.

Отсрочка выплаты кредиторской задолженности.

Издержки такой отсрочки подразделяются на два вида: издержки отказа от использования скидки и возможное ухудшение кредитного рейтинга. Если фирма злоупотребляет отсрочиванием выплат, то от этого страдает рейтинг ее кредитоспособности. Поставщики будут относиться к фирме с опасением и могут настаивать на достаточно жестких условиях продажи, если вообще решат иметь с ней дело. При оценке компании банки и другие кредиторы не жалуют излишнюю медлительность в расчетах. Таким образом, существуют определенные издержки, связанные с ухудшением кредитной репутации фирмы, хотя они с трудом поддаются измерению.

Итак, кредитный механизм регулирует кредитные отношения, которые предполагают следующих субъектов:

- кредитор – субъект, предоставляющий ссуду;

- заемщик – субъект, получающий ссуду. Причем после получения ссуды заемщик превращается в должника.

Таблица 1

Кредитный механизм[12]

Кредитор

Заемщик

1. Завершение кругооборота средств, высвобождение из оборота материальных и денежных средств, их накопление в качестве свободных средств

1. Появление потребности в дополнительных материальных и денежных средств

2. Согласование с потенциальным заемщиком приемлемых для кредитора условий предоставления временно свободных средств во временное пользование на условиях заключенной сделки

2. Согласование с потенциальным кредитором приемлемых для заемщиков условий получения во временное пользование необходимых ресурсов и заключение сделки

3. Передача заемщиком временно свободных средств во временное пользование на условиях заключенной сделки

3. Получение от кредитора необходимых материальных и денежных ресурсов во временное пользование на условиях заключенной сделки

4. Наблюдение за использованием ссуды и за состоянием дел заемщика

4. Процесс производительного исполнения ссуды заемщиком, затем авансирования в кругооборот средств

5. Ожидание возврата суженной стоимости заемщиком в установленный срок и дохода в виде процентов

5. Завершение кругооборота средств заемщика, получение дохода и высвобождение из оборота ссуженной стоимости

6. Получение от заемщика суженной стоимости и дохода в виде процента за кредит

6. Возврат ссуженной стоимости кредитору и уплата процентов за пользование ссудой

Страницы: 1 2 3 4

Смотрите также

Банковский, комерческий, товарный кредит: общее и особенное
Кредитно-финансовая система – одна из важнейших и неотъемлемых структур рыночной экономики. Развитие банковской системы и товарного производства  исторически шло параллельно и тесно перепле ...

Анализ финансового состояния коммерческого банка
Содержание     Введение...........................................................................................3 Глава 1. Анализ и оценка финансового состояния банка. ...

Дилинг
Первым делом хотелось бы сформулировать примерное определнние понятия ДИЛИНГ, раскрытию которого посвящается данный реферат. ДИЛИНГ – это вид операций (сделок) с валютой, направленный на ...